Da bi se dobila objektivna procjena finansijske stabilnosti, solventnosti, poslovne aktivnosti preduzeća i efikasnosti njegovih aktivnosti, potrebno je analizirati njegovo finansijsko stanje. Provodi se prilikom razmatranja pitanja kreditiranja organizacije, raspravljanja o mogućnostima ulaganja, uvođenja stečajnih postupaka nad kompanijom.
Finansijska analiza vrši se na osnovu finansijskih izvještaja: bilans stanja (obrazac br. 1), bilans uspjeha (obrazac br. 2), izvještaj o novčanom toku (obrazac br. 4), aneks bilansu stanja (obrazac br.. 5), objašnjenja i drugi dokumenti. Njegova metodologija zasniva se na izračunavanju koeficijenata koji karakterišu finansijske i ekonomske aktivnosti preduzeća: prosečni mesečni prihod, pokazatelji solventnosti i finansijske stabilnosti, efikasnost korišćenja obrtnog kapitala, dobit i rentabilnost, investiciona aktivnost.
Prije svega, utvrđuje se osnovni pokazatelj - prosječni mjesečni prihod, koji ukazuje na nivo prihoda za izvještajni period i određuje ukupan iznos finansijskih sredstava organizacije. Većina preostalih koeficijenata izračunava se na osnovu njegove vrijednosti. Dodatna karakteristika likvidnosti finansija kompanije je udio gotovine u prihodu.
Tada se utvrđuje stepen solventnosti, odnosno odnos iznosa dugoročnih i kratkoročnih obaveza prema prosječnom mjesečnom prihodu, koji određuje opću situaciju duga preduzeća prema povjeriocima. Struktura duga formira se raspodjelom novčanog koeficijenta na različite komponente: dug na bankarske zajmove i zajmove organizacijama i pojedincima, poreze i isplate vanbudžetskim fondovima, ostali povjerioci dijeljenjem odgovarajuće vrijednosti u bilansu stanja sa prosječni mjesečni prihod.
Važan omjer financijske stabilnosti je trenutni pokazatelj solventnosti duga, koji se izračunava kao odnos kratkoročnih obaveza i prosječne mjesečne zarade. Određuje vrijeme moguće otplate tekućeg duga povjeriocima.
Usko povezan sa potonjim pokazateljem je i koeficijent pokrivenosti kratkoročnih obaveza sa obrtnom imovinom (tekuća likvidnost), koji se izračunava kao odnos vrijednosti obrtne imovine (zaliha, potraživanja, gotovine, kratkoročnih finansijskih ulaganja) i tekućih pasive. Karakterizira stepen sigurnosti duga prema povjeriocima sa brzo ostvarivom imovinom. Pored toga, tokom analize finansijskih i ekonomskih aktivnosti izračunava se koeficijent apsolutne likvidnosti - odnos iznosa kratkoročnih finansijskih ulaganja i gotovine prema kratkoročnim obavezama.
Finansijsku stabilnost organizacije potvrđuje prisustvo u prometu vlastitog kapitala, odnosno razlika između glavnice i dugotrajne imovine, udio kapitala u obrtnom kapitalu (odnos kapitala u opticaju i količine radnog kapitala), kao i koeficijent autonomije - odnos kapitala i iznosa dugotrajne i obrtne imovine.
Veliki značaj pridaje se opskrbi organizacije obrtnom imovinom. Kada se analizira financijsko stanje, definira se kao omjer obrtne imovine i prosječne mjesečne zarade, koji karakterizira stopu cirkulacije sredstava uloženih u obrtna sredstva. Uz to se izračunava koeficijent obrtnog kapitala u proizvodnji i proračunima.
Jedan od kriterijuma za efikasno poslovanje preduzeća je profitabilnost. U analizi održivosti određuje se prinos na kapital (količnik od podjele dobiti prije oporezivanja s iznosom obrtne imovine) i prinos na prodaji (odnos dobiti i prihoda, pokazujući koliko rubalja dobiti je rezultat prodaja robe i usluga po 1 rublji prihoda).
Pored toga, potencijalni investitori mogu biti zainteresirani za pokazatelj investicione aktivnosti, koji se izračunava dijeljenjem iznosa ulaganja u dugotrajnu imovinu i dugoročna financijska ulaganja sa ukupnom vrijednošću dugotrajne imovine. Karakterizira strategije razvoja organizacije, modifikacije i poboljšanja imovine.
